Блоги трейдеров и инвесторов

Если кто не в курсе – NVDA проводит очередную ежегодную конферецию разработчиков на стадионе в Калифорнии. И там, как всегда, выступал их лидер в кожаной куртке, Дженсен Хуанг.

Я собрался с силами и посмотрел все его выступление на 2+ часа, и вот такие грустные мысли

1. AI эволюционирует по пути LLM -> Reasoning LLM -> Agentic AI -> Physical AI
   
   То есть, от обычных нейросетей, которые дают ответ на вопрос, то есть делают по сути completion, мы уже перешли к рассуждающим сетям, которые сами сначала строят путь решения проблемы, а теперь идет повсеместное внедрение агентских AI систем. С последующим переходом к роботам. Напоминаю, что с момента релиза первой версии ChatGPT прошло только 2 года… «Вы находитесь здесь».
2. Агентские AI-системы – имеется в виду, что они имеют Agency. То есть, если по русски – “контроль”. Это система, которая реально контролирует ресурсы на вашем компе и может решать сложные многоходовые мультидисциплинарные задачи в гетерогенных системах типа “Напиши сервер по продаже носков для кошек, выложи его в облако, прикрути страйп для получения платежей, и заодно сделай мне рекламную кампанию и размести ее во всех социальных сетях. И песню еще напиши, голосом Фредди Меркьюри, про говновоз носки для кошек. На 30-ти языках для всех стран. И еще найди мне производителей в Китае, и дизайн сделай”
   
   То есть, агентские AI-Системы будут по сути заменять среднестатистического офисного работника или IT-разраба. И они не будут ограничены в экпертизе. Будут знать и уметь все то есть.  Отсюда – путь к сценариям, описанным в известной статье
3. Несмотря на то, что конференция вроде для разрабов, основное внимание Хуанг уделял владельцам ЦОД-ов. Он эти ЦОД-ы называл «фабриками по производству токенов». Это именно владельцам ЦОД он продавал свои продукты всю презентацию. То есть, для будущего AI, в основном – для инференции, но и для тренировки тоже, он предвидит появление огромного количества ЦОД, где большие чорные стойки с ускорителями NVDA будут генерировать токены, то есть – по сути заниматься выдачей на гора AI-инференции, будь то текст, видео или команды для роботов.
4. Поразило отсутствие оваций в зале, ибо большинство там сидящих наверняка умеют считать на несколько ходов вперед, и понимают, что у них скоро может не быть работы.
5. Каждый год Энвидия обещает выкатывать ускорители, которые будут на несколько порядков быстрее предыдущих. В какой то момент Хуанг так и сказал – сорян, но когда вы поставите ускорители нашей текущей линейки Blackwell, то вам придется заплатить кому-нибудь, чтобы они у вас забрали ускорители предыдущего поколения (Hopper) – такая там разница в производительности.
6. Ааа – забыл – самое главное, что меня поразило. За 2+ часа презентации не прозвучало ни одной фразы про безопасность AI и как сделать, чтобы он не вышел из под контроля. Равно как и про то, какой эффект это будет иметь на занятость и на общество в целом. Ну а хуле обращать внимания на такие мелочи.
7. Мои выводы.
   1. Все не то чтобы очень плохо, но как то очень стремно в плане будущего. Если смотреть на все это с точки зрения долгосрочного инвестора, то у многих компаний бизнес модель с развитием AI просто умрет, и им придется прикрыть лавочку. В такой ситуации очень сложно заниматься долгосрочным инвестированием. Или — как минимум, надо менять подход.
   2. Все боятся инфляции, я же предвижу офигительную дефляцию как результат внедрения AI и массовых сокращений + понижения зарплат. Тот факт, что большинство развитых экономик по уши в долгах и не могут позволить себе печатать деньги, чтобы раздавать их населению – только усугубит процесс.

• 10
• 0