Кредитное рейтинговое агентство Национальное Рейтинговое Агентство (НРА) подтвердило кредитный рейтинг ПАО «АПРИ» на уровне «BBB-|ru|»по национальной рейтинговой шкале, прогноз по кредитному рейтингу «стабильный».Среди ключевых положительных факторов рейтинговой оценки:Уверенные рыночные позиции ПАО «АПРИ». Компания стабильно входит в число лидеров по объему текущего строите
Минфин РФ 21.10.2026 провел аукционы по размещению ОФЗ-ПД серий: 26253 с погашением 06.10.2038 и 26235 с погашением 12.03.2031. В первом случае с премией ко вторичному рынку в 5 б. п., а во втором − 10 б. п. Спрос по номиналу были удовлетворен министерством только на 39% и 54% соответственно. В результате текущий план по размещению ОФЗ за 4 квартал был выполнен на 14,0%, а годовой – на 67,3% (без учета размещенных ОФ
Думали, что с принятием нового закона крипту «легализовали» в России, и теперь заживем? На самом деле, всё ровно наоборот: приватные ключи от «российской крипты» будут принадлежать не вам, вывести ее на свой некастодиальный кошелек вам не дадут, а P2P-сделки будут запрещены. Разбираем с юристом все последствия нового закона для российских криптанов. Картинка, которая лучше всего
Ну уж точно не меньше. Рейтинговое агентство «Эксперт РА» опубликовало Обзор долгового рынка 2026–2027 годов, в котором предупредило, что в 2027 году количество дефолтов по облигациям останется на повышенном уровне. Не могу не согласиться. В 2026 году уже столкнулись, и это лишь начало. Вот бы ещё рейтинговые агентства пораньше начинали присваивать дефолтные рейтинги.
Завтра опорное заседание: решение по ставке плюс новый среднесрочный прогноз. Про ставку всё известно заранее почти наверняка: сохранение 14%, консенсус почти единогласный (один аналитик ждёт -25 б.п., повышения не ждёт никто). Рынок закладывает также: короткие ставки стоят близко ключевой — снижения в горизонте года в цене почти нет. Но смотреть надо не на цифру, а на три вещи в
Долговые обязательства эмитентов растут несмотря на высокую ключевую ставку, жесткую ДКП, санкционные ограничения и прочие сдерживающие факторы. Причем заемщики стали активнее мигрировать от банковских кредитов в сторону облигаций. К концу 1 полугодия 2026 года доля облигаций в структуре корпоративного долга достигла рекордных 31%.Там где растут объемы, там, соответственно, расту
Раз в месяц смотрю и анализирую облигационную часть своего портфеля, какие изменения произошли за месяц, пишу о покупках и продажах, показываю состав портфеля: все выпуски с указанием даты погашения, величины купона, ISIN, наличия оферты, текущей доходности и рейтинга эмитента. Основные моменты: 1. В октябре доля облигаций в биржевом портфеле составляет 42,2%, акций 51%. Е
Американский рынок акций – это теперь где-то далеко. Но фьючерс на ± S&P500 на МосБирже есть, и в недалеком будущем может пригодиться, для его продажи. Я долго готовился продавать фьючерс золото, но не продал. Сейчас сложно сказать, почему. Это исключение. Всё-таки боле-менее твердые суждения у нас обычно подтверждаются сделками. Фьючерс на ОФЗ, это было раньше золота, прод
На Smart-Lab некоторые аналитики словно работают по методичке: одного эмитента разбирают под микроскопом, расписывая каждую перспективу роста, а о других компаниях предпочитают демонстративно молчать. Почему так? Неужели конкуренты выбранного фаворита не заслуживают внимания? Или объективное сравнение способно разрушить слишком красивую инвестиционную историю?
Космодром «Восточный» в Амурской области стал самым редко используемым космодромом в мире. С начала 2026 года с главного российского гражданского космодрома не состоялось ни одного запуска. На строительство космодрома власти официально потратили около 92 млрд рублей. @bankrollo Проверил, действительно ни одного запуска в этом году не было. Странно, что не востребованным оказа
Доброй ночи, коллеги! Пару лет назад отсмотрел 2 сезона сериала «Рим» (очень достойно, кстати, как и почти все у HBO), все сезоны «Спартака» (ну это уже софт-порно, но визуально привлекательное), пересмотрел «Гладиатора» Ридли Скотта (смотреть строго расширенную версию, театральная сильно хуже) и задался вопросом — а на чем, собссно, базировалось величие Рима? И так меня это
Чем выше зарплата, тем меньше человек общается и дружит с другими людьми — масштабное исследование. Также с ростом дохода люди становятся спокойнее и ответственнее. При этом у экстравертов доходы ниже. @bankrollo
Ну что, коллеги-инвесторы, пока мы тут увлеченно чертим уровни поддержки, спорим о ставках ФРС и ЦБ, ловим девальвационные волны и ругаем инфляцию, самое время вспомнить: все наши текущие беды с фиатным печатным станком были детально описаны и предсказаны еще 190 лет назад.Пока одни экономисты считают государственное регулирование благам, Институт Мизеса напоминает о наследии чел
В конце августа у Оил Ресурс произошел тех.дефолт, который к началу сентября превратился в полноценный. За первые 6 дней тех.дефолта облигации упали с 87-90% от номинала примерно до 15%. МосБиржа оперативно перевела облигации в сектор Д (дефолт), по бумагам перестал начисляться НКД, а тот что уже был начислен – «сгорел». Оил Ресурс и ГК Кириллица писали множество писем в поисках поддерж
В пятницу, 23 октября, ЦБ снова решает, что делать со ставкой. Я посмотрел, как рынок вел себя в дни 14 последних решений, с февраля 2025 года: сравнивал закрытие Мосбиржи в день решения с закрытием накануне. Решение объявляют в 13:30, так что в дневное движение попадает и утро до него.
Впервые почти за полгода Минфин разместил более 175 млрд руб. фиксами за день. Сегодня продали 177,1 млрд руб. по номиналу— максимум с 22 апреля. Неделей ранее писало возвращении спроса: тогда разместили 140 млрд руб. А 10 октября в посте «ЦБ может ждать. А ОФЗ уже дождались?» отмечал:«Но, на мой взгляд, мы уже подошли к зоне, где имеет смысл не убегать от длинных ОФЗ, а внимательно искать точ
Error: [31m The Parser function of type «linkTool» is not defined. Define your custom parser functions as: [34mhttps://github.com/pavittarx/editorjs-html#extend-for-custom-blocks [0mОдин и тот же стоп-лосс в 300 рублей на фьючерсе доллар/рубль может спокойно пережить весь вечер, а утром его выбьет за пятнадцать минут. Дело не в «охоте за стопами», а в обычной статистике: рынок двигается неравномерно в течение дня. Я взял год часовых данных по фьючерсу Si и посчитал,
Такие скачки у нас раньше бывали на ставке ЦБ, например, 11.09 Но это было в 13:30 в момент объявления ставки, а сегодня 16:25 скачек вверх. Странно, ведь встреча Путина с Уиткоффом на час раньше закончилась, а ее цитаты вообще были еще в ходе встречи. Вот и вопрос, что в заголовке. Рынок у нас что ли стал «игровой» для «крупняка»?